國(guó)字號(hào)擔(dān)保公司履險(xiǎn)蹈危 P2P誰(shuí)來(lái)?yè)?dān)保？
時(shí)間： 2015-05-06 09:59:53 點(diǎn)擊數(shù): 0
河北融投事件的喧囂終于在一定程度上落下帷幕了，至少對(duì)于P2P行業(yè)來(lái)說(shuō)，身后擔(dān)保公司“出大事”，不比自身運(yùn)作出現(xiàn)問(wèn)題更尷尬。而如今，P2P行業(yè)似乎可以緩口氣了。
國(guó)字號(hào)河北融投履險(xiǎn)蹈危
4月9日，有媒體報(bào)道稱(chēng)，河北融投擔(dān)保集團(tuán)陷入兌付和信任危機(jī)，暫停了所有擔(dān)保業(yè)務(wù)。隨后，平安財(cái)富——匯利8號(hào)集合資金信托計(jì)劃告知函顯示，河北最大擔(dān)保公司河北融投的股東——河北融投控股集團(tuán)有限公司已經(jīng)由河北建設(shè)投資集團(tuán)有限責(zé)任公司托管，公司對(duì)內(nèi)稱(chēng)要全面排查風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)外暫停了所有擔(dān)保等業(yè)務(wù)。
消息一出，最先引發(fā)爭(zhēng)議的就是本就不平靜的P2P行業(yè)。
據(jù)了解，河北融投擔(dān)保集團(tuán)是河北最大、中國(guó)第二大擔(dān)保公司。此次危機(jī)直接導(dǎo)致公司與銀行、信托、證券、基金甚至P2P等近100家金融機(jī)構(gòu)面臨項(xiàng)目違約，500億元債權(quán)無(wú)人履行擔(dān)保而面臨險(xiǎn)境。
首當(dāng)其沖的P2P平臺(tái)積木盒子與河北融投于2014年首度展開(kāi)合作，后者為前者提供5億元以上的融資擔(dān)保。截至發(fā)稿日，在積木盒子上，除了已經(jīng)按期還款的1億元之外，河北融投推薦項(xiàng)目的在貸余額仍有4.85億元。
一時(shí)間，質(zhì)疑之聲四起。
P2P行業(yè)擔(dān)保方式值得商榷
由于征信信息不全面，P2P市場(chǎng)本身不是很完善等原因，與擔(dān)保機(jī)構(gòu)和小貸公司合作，是目前我國(guó)P2P平臺(tái)運(yùn)作中的一個(gè)普遍現(xiàn)象。一位多年從事P2P行業(yè)的人士告訴記者，對(duì)于后者而言，合作可以起到分散風(fēng)險(xiǎn)的作用，同時(shí)也是獲得投資人信賴的一種有效辦法�！坝绕涫穷�(lèi)似河北融投這種帶有國(guó)資背景的擔(dān)保公司。”他說(shuō)道。
但這樣的合作并未一帆風(fēng)順，第三方擔(dān)保公司出現(xiàn)危機(jī)將直接影響到P2P平臺(tái)。從去年7月，先是有河北融投海滄資本管理人姜濤跑路事件，繼而其旗下秦皇島嘉隆高科技實(shí)業(yè)有限公司也面臨破產(chǎn)。當(dāng)時(shí)就有不少人對(duì)其所擔(dān)保的P2P平臺(tái)存有疑慮，但之后河北融投以相對(duì)較好的方式化解了危機(jī)，繼續(xù)正常運(yùn)轉(zhuǎn)。
“P2P目前規(guī)模都比較大，擔(dān)保公司未必能夠覆蓋風(fēng)險(xiǎn)，這種合作模式還是值得商榷的�！鄙鲜鯬2P從業(yè)人員認(rèn)為，擔(dān)保不一定是最合適的方法，但初期進(jìn)行探索也無(wú)可厚非。而積木盒子本身也在嘗試和銀行在資金托管方面進(jìn)行合作，希望能夠更好地控制風(fēng)險(xiǎn)。
最新公布的數(shù)據(jù)顯示，3月份，中國(guó)網(wǎng)貸行業(yè)整體成交量達(dá)到創(chuàng)紀(jì)錄的492.60億元，而歷史累計(jì)成交量也突破5000億元大關(guān)。更值得關(guān)注的是，網(wǎng)貸行業(yè)貸款待收余額也增加至1518.03億元。如此龐大的資金量使行業(yè)參與者不得不面臨這樣一個(gè)問(wèn)題，即前期募集到的資金能否順利實(shí)現(xiàn)還本付息?平臺(tái)的風(fēng)控、貸后管理等綜合能力能否經(jīng)得起考驗(yàn)?
自身風(fēng)控能力決定未來(lái)發(fā)展
在河北融投事件爆發(fā)的第一時(shí)間，積木盒子方面即表示，對(duì)于河北融投被托管深表遺憾。CEO董駿發(fā)表聲明稱(chēng)，“積木盒子始終在關(guān)注這一事態(tài)的所有進(jìn)展，我們有能力確保投資人的利益不會(huì)受到損害。迄今為止，整個(gè)風(fēng)險(xiǎn)仍在可控范圍內(nèi)�！�
4月15日，積木盒子平臺(tái)上價(jià)值4000萬(wàn)元的兩筆標(biāo)的正常還款，均由河北融投擔(dān)保。積木盒子有關(guān)負(fù)責(zé)人告訴記者，積木盒子在有擔(dān)保的情況下，也會(huì)進(jìn)行風(fēng)控審核和盡職調(diào)查，正是基于這一點(diǎn)，才能夠與合作渠道的風(fēng)險(xiǎn)之間保持相對(duì)的獨(dú)立性。至此，投資人與平臺(tái)長(zhǎng)舒一口氣，但關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)管控的探討卻遠(yuǎn)未停止。
上述P2P從業(yè)人員告訴記者，這樣的事件表明，平臺(tái)自身風(fēng)控體系的建立與完善，才是整個(gè)環(huán)節(jié)中的重中之重。他表示，不能單純依靠小貸公司與擔(dān)保公司，將風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁到其他人身上。事實(shí)上，一些第三方機(jī)構(gòu)的信息披露與風(fēng)控能力甚至不如一些P2P平臺(tái)做得好。而對(duì)于金融機(jī)構(gòu)來(lái)說(shuō)，風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)本身就是其核心競(jìng)爭(zhēng)力所在�！案哒頍o(wú)憂，從來(lái)都不應(yīng)該是金融機(jī)構(gòu)應(yīng)有的風(fēng)格，必須防止擔(dān)保公司自身業(yè)務(wù)出問(wèn)題導(dǎo)致承諾的擔(dān)保無(wú)法兌現(xiàn)。”他坦言道。據(jù)積木盒子方面透露的消息，目前，平臺(tái)已經(jīng)開(kāi)始更加完善自身的貸后風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)，推出“穹頂計(jì)劃”，將和多家第三方機(jī)構(gòu)及積木盒子的融資人合作設(shè)立逾期債權(quán)收購(gòu)儲(chǔ)備資金，用來(lái)收購(gòu)未來(lái)所有參與“穹頂計(jì)劃”的發(fā)生逾期或違約的項(xiàng)目資產(chǎn)，以保障投資人的權(quán)益。
隨著中國(guó)P2P行業(yè)發(fā)展日益成熟，“去擔(dān)�！钡暮袈曢_(kāi)始引發(fā)熱議。其對(duì)于道德風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避以及平臺(tái)自身長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展來(lái)說(shuō)，無(wú)疑是件利大于弊的事情。但對(duì)于廣大中小投資者來(lái)說(shuō)，擔(dān)保的消失，能否使他們對(duì)P2P平臺(tái)依舊信任，還很難說(shuō)。
記者了解到，直到目前為止，資本市場(chǎng)對(duì)P2P行業(yè)依舊看好。此前，積木盒子完成了總計(jì)4719萬(wàn)美元的A、B兩輪融資，小米、順位、經(jīng)緯、銀泰資本以及淡馬錫旗下的基金都參與其中。4月21日，積木盒子對(duì)外宣布，完成總金額達(dá)8400萬(wàn)美元的C輪融資。英國(guó)天達(dá)集團(tuán)領(lǐng)頭了本輪融資，曼途宏業(yè)、熙金資本、海通開(kāi)元投資有限公司等攜手成為積木盒子新的機(jī)構(gòu)股東。
“互聯(lián)網(wǎng)金融屬于金融行業(yè)，是經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，所以必須把主動(dòng)權(quán)掌握在自己手中。對(duì)于風(fēng)控這件事，還是要從平臺(tái)自身做起�！鄙鲜鯬2P從業(yè)人員談到。
