一窩蜂擠進消費金融藍�；蜃兯篮� P2P打法不一
時間： 2017-02-13 08:30:31 點擊數(shù): 0
監(jiān)管重拳落地，網(wǎng)貸平臺均在自謀出路。行業(yè)中“P2P已死，有事燒紙”的悲觀論調(diào)不絕于耳，很多業(yè)內(nèi)人士均對新快報記者表示，消費金融、小額信用貸款成為P2P轉(zhuǎn)型的最主要方向，但是轉(zhuǎn)型并不是一件容易的事情，涉及到了風(fēng)控模式、人力成本、時間成本等。而監(jiān)管也為平臺預(yù)留了12個月的整改期，在這個期間不少平臺開始嘗試新打法，比如與傳統(tǒng)金融公司合作等等，到底哪條路適合未來的P2P，整個行業(yè)仍處于“摸著石頭過河”的階段。
A
消費金融并不是“救命稻草”
“邊做邊看吧，”廣州某P2P平臺負責(zé)人對新快報記者坦言，雖然目前大多數(shù)平臺都在說著“轉(zhuǎn)型”，但具體怎么做大多數(shù)平臺都還比較迷茫。
其實從去年底開始，已經(jīng)有平臺逐漸開始轉(zhuǎn)型做消費金融，其中不乏知名大平臺，如紅嶺創(chuàng)投、PPmoney等。經(jīng)過半年多的轉(zhuǎn)型，據(jù)悉，消費金融已成為PPmoney萬惠的主要業(yè)務(wù)，占業(yè)務(wù)總量的50%-60%，人均借款約3800元。
但是“一窩蜂”地做消費金融使得風(fēng)險更加集中，暴露出更多問題，競爭加劇、中介滋生、難以風(fēng)險定價等，校園貸就是個例子。事實上，大額風(fēng)控與小額風(fēng)控?zé)o論從人員設(shè)置，還是風(fēng)控模型上都是完全不同的，如果想要轉(zhuǎn)型，沒有資源、沒有積累，恐怕也很難踐行。
團貸網(wǎng)新聞中心總監(jiān)李先全也對新快報記者表示，轉(zhuǎn)型做消費金融業(yè)務(wù)是目前平臺首選。“轉(zhuǎn)型時間取決于業(yè)務(wù)拓展的速度，原本做車貸業(yè)務(wù)的平臺會比較快，只需調(diào)整風(fēng)控額度。但如果全新進入消費金融領(lǐng)域，則需要較長的拓展時間，并且要一定時間的摸索�！彼硎�，消費金融對于團隊、IT系統(tǒng)、內(nèi)控的要求完全不同，平臺需要在產(chǎn)品開發(fā)以及風(fēng)控模型等各個方面從零開始，最少需要一年以上才能驗證風(fēng)控模型的有效性，才能最終確定業(yè)務(wù)模式是否可行。
而且對于P2P平臺來說，做消費金融一定要搭建消費場景，想線上搭建消費場景，與阿里、京東等相比，無論在商流、信息流、物流和資金流方面都并沒有優(yōu)勢。
“消費金融是一個看起來安全，但實際上并不安全，只是‘看上去很美’”，有業(yè)內(nèi)人士對新快報記者表示，早在1997年亞洲金融危機之后，中國臺灣地區(qū)和韓國當?shù)氐你y行由于不敢借錢給企業(yè)，就去做消費金融，開始給個人客戶發(fā)放消費信貸。但后來逐漸演變成各家銀行之間的競爭，不停地給客戶更高的授信、更低的最低還款額。一般還款利率是10%，但有銀行就推出了5%甚至更低。隨著消費金融蓬勃的發(fā)展，2004年、2005年這兩個地方就遭遇了很大的消費金融的信貸危機，很多銀行和發(fā)卡機構(gòu)也都倒閉了。
消費金融還需要長期的數(shù)據(jù)積累、模型的建構(gòu)、場景的搭建等，至少要兩三年的時光。正如新聯(lián)在線副總經(jīng)理陳智誠所言，“消費場景還會有很多，也不是沒有藍海，但是如果全行業(yè)都擠進去，立馬擠成死海”。
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生存機會在以下細分領(lǐng)域？
但是這也并不意味著消費金融沒有機會。盈燦集團董事長、創(chuàng)始人徐紅偉對新快報記者表示，消費金融領(lǐng)域很廣闊，除了規(guī)模大以外，細分垂直領(lǐng)域也都有機會，比如裝修貸、出國貸、旅游貸等等。
匯付天下董事長周曄也表示，與產(chǎn)業(yè)發(fā)展相結(jié)合的個人消費金融還是有機會的，“在個人業(yè)務(wù)中，銀行只看重通用類的需求，比如希望通過一張信用卡搞掂個人的全部消費需求，不與個人的具體消費行為相關(guān)（唯有房貸與車貸是例外）。但市場上有無窮多非標非通用的消費，比如家裝、航旅等，這些都是新金融的發(fā)展機會�！�
截至7月底，網(wǎng)貸之家數(shù)據(jù)顯示，今年4月以來陸續(xù)有18家P2P平臺轉(zhuǎn)型，包括美利金融、柚美理財、資易貸轉(zhuǎn)型專注于資產(chǎn)端，也有平臺雅堂金融轉(zhuǎn)型做電商。此外還有不少平臺轉(zhuǎn)型專注于細分領(lǐng)域分期、股權(quán)眾籌等。
“P2P資產(chǎn)端還是有很多不同的打法，比如房屋租賃權(quán)質(zhì)押等等，想象空間還很大，”壹寶貸CEO羅浩杰表示。近期，麥子金服就發(fā)布了一款知識產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資產(chǎn)品“科來貸”，貸款利率低至0.99%。
此外，還有P2P選擇與傳統(tǒng)金融機構(gòu)合作作為資金來源通道。羅浩杰表示，“以前我們面對散戶市場，除了線上平臺，我們也會加深與傳統(tǒng)金融機構(gòu)的合作，目前我們的消費金融資產(chǎn)與銀行合作已經(jīng)有盈利�！�
今年7月中旬，專注于消費金融的P2P平臺美利金融宣布砍掉線上P2P，將專注于資產(chǎn)端。不過與美利金融不同，羅浩杰表示，P2P仍是他們的重點，P2P平臺的歷史數(shù)據(jù)成為銀行選擇與他們合作的關(guān)鍵。
也有平臺開始逐步降低企業(yè)貸的比例，逐步加大小微借貸的比例。陳智誠告訴新快報記者，為了迎合監(jiān)管，新聯(lián)在線已經(jīng)開始逐步加大車貸比例，逐漸降低P2G項目的比例。
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P2P平臺轉(zhuǎn)型五條路徑
鑒于《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機構(gòu)業(yè)務(wù)活動管理暫行辦法》中關(guān)于借貸余額上限、銀行資金存管等相關(guān)規(guī)定,業(yè)內(nèi)認為P2P平臺轉(zhuǎn)型的路徑大致分為五種:
一是逐漸消化掉大額資產(chǎn),轉(zhuǎn)而主攻小額分散的散標微貸業(yè)務(wù),如小額車貸、信用貸、消費貸等。
二是去P2P化,徹底轉(zhuǎn)型為從事大數(shù)據(jù)、云計算、區(qū)塊鏈、智能投顧、自動化理財?shù)冉鹑诳萍佳邪l(fā)的科技信息服務(wù)企業(yè)。
三是砍掉理財端,專注于深挖優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)、布局并拓展金融消費場景的互聯(lián)網(wǎng)金服企業(yè)。
四是利用自身優(yōu)勢，轉(zhuǎn)型為專注于風(fēng)控、征信、貸后管理、不良催收等上下游第三方服務(wù)機構(gòu)。
五是尋求大型合規(guī)平臺的兼并收購,抱團發(fā)展等。
(整理自《21世紀經(jīng)濟報道》)
