P2P監(jiān)管細(xì)則提出13條禁令 資產(chǎn)證券化被禁止
時(shí)間： 2017-02-01 08:30:20 點(diǎn)擊數(shù): 0
訊 8月24日下午，銀監(jiān)會(huì)就《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)管理暫行辦法》（下稱《暫行辦法》）有關(guān)情況召開新聞發(fā)布會(huì)，萬眾矚目的網(wǎng)貸監(jiān)管細(xì)則正式落地。
此前（2015年12月28日），銀監(jiān)會(huì)會(huì)同工業(yè)和信息化部、公安部、國(guó)家互聯(lián)網(wǎng)信息辦公室等部門研究起草了《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)管理暫行辦法（征求意見稿）》，向社會(huì)公開征求意見。
知情人士透露，在向各地金融辦、十三部委、最高檢最高法都征求了意見，還經(jīng)過了第三方評(píng)估，總共收集了300多條意見，在此基礎(chǔ)上《暫行辦法》正式出臺(tái)。
另?yè)?jù)了解，將由銀監(jiān)會(huì)和銀監(jiān)局做行為監(jiān)管，地方金融辦做機(jī)構(gòu)監(jiān)管，《暫行辦法》明確了“雙負(fù)責(zé)”的原則。
P2P網(wǎng)貸的定位，仍是傳統(tǒng)金融的補(bǔ)充。
對(duì)于此前盛傳的借款限額限制，知情人士透露稱，已是板上釘釘。“信息中介和小額分散，是此次《暫行辦法》的主要本質(zhì)。小額分散也是考慮到信息中介和投資人的風(fēng)險(xiǎn)。”
《暫行辦法》以負(fù)面清單形式劃定了業(yè)務(wù)邊界，銀監(jiān)會(huì)定規(guī)則，省級(jí)政府實(shí)施監(jiān)管。
值得關(guān)注的是，去年12月發(fā)布的《征求意見稿》提出了12條“禁令”，而《暫行辦法》變成了13條。其中，“增加了禁止債權(quán)轉(zhuǎn)讓的相關(guān)說明。也就是說投資者間的債權(quán)轉(zhuǎn)讓是允許的，對(duì)原始債權(quán)打包類證券化這種行為是禁止的�！�
《暫行辦法》規(guī)定，禁止P2P平臺(tái)開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)或?qū)崿F(xiàn)以打包資產(chǎn)、證券化資產(chǎn)、信托資產(chǎn)、基金份額等形式的債權(quán)轉(zhuǎn)讓行為。同時(shí)，線下門店、線下宣傳、推介融資以及混業(yè)經(jīng)營(yíng)和證券化等行為，也都是禁止的。
上述人士透露稱，“自動(dòng)投標(biāo)模式還是可以的，前提是投資人授權(quán)�！�
值得一提的是，對(duì)于禁止性行為，取消了禁止關(guān)聯(lián)交易，變成禁止自融和變相自融。
了解到，《暫行辦法》規(guī)定，過渡期為12個(gè)月。之后會(huì)出臺(tái)信息披露指引，投資人保護(hù)的制度也將會(huì)逐步出臺(tái)。而備案，可能在專項(xiàng)整治之后實(shí)行。
不過，對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金，還是沒有仔細(xì)討論。
網(wǎng)貸平臺(tái)不得從事或者接受委托從事下列活動(dòng)（禁止行為）：
（一）為自身或變相為自身融資；
（二）直接或間接接受、歸集出借人的資金；
（三）向出借人提供擔(dān)保或承諾保本保息；
（四）自行或委托、授權(quán)第三方在互聯(lián)網(wǎng)、固定電話、移動(dòng)電話等電子渠道以外的物理場(chǎng)所進(jìn)行宣傳或推介融資項(xiàng)目；
（五）發(fā)放貸款，但法律法規(guī)另有規(guī)定的除外；
（六）將融資項(xiàng)目的限額進(jìn)行拆分；
（七）發(fā)售銀行理財(cái)、券商資管、基金、保險(xiǎn)或信托產(chǎn)品等金融產(chǎn)品；
（八）開展資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)或?qū)崿F(xiàn)以打包資產(chǎn)、證券化資產(chǎn)、信托資產(chǎn)、基金份額等形式的債權(quán)轉(zhuǎn)讓行為；
（九）除法律法規(guī)和網(wǎng)絡(luò)借貸有關(guān)監(jiān)管規(guī)定允許外，與其他機(jī)構(gòu)投資、代理銷售、經(jīng)紀(jì)等業(yè)務(wù)進(jìn)行任何形式的混合、捆綁、代理；
（十）故意虛構(gòu)、夸大融資項(xiàng)目的真實(shí)性、收益前景，隱瞞融資項(xiàng)目的瑕疵及風(fēng)險(xiǎn)，以歧義性語言或其他欺騙性手段進(jìn)行虛假片面宣傳或促銷等，捏造、散布虛假信息或不完整信息損害他人商業(yè)信譽(yù)，誤導(dǎo)出借人或借款人；
（十一）向借款用途為股票投資、場(chǎng)外配資、期貨合約、結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品及其他衍生品等高風(fēng)險(xiǎn)的融資提供信息中介服務(wù)；
（十二）從事股權(quán)眾籌等業(yè)務(wù)；
（十三）法律法規(guī)、網(wǎng)絡(luò)借貸有關(guān)監(jiān)管規(guī)定禁止的其他活動(dòng)。
